Sept biais psychologiques qui affectent votre trading
Aversion pour les pertes
L’être humain a une tendance naturelle à éviter les pertes. Mais perdre fait partie du jeu du trading. Pour éviter les pertes, les gens s’accrochent aux trades perdants ou se » figent » au moment d’appuyer sur la gâchette d’un nouveau trade. Dans les deux cas, il s’agit de versions de l’aversion aux pertes. La personne qui s’accroche à un trade perdant ne veut pas accepter la perte à laquelle elle est confrontée. La personne qui a peur de s’engager dans des trades ou qui prend ses bénéfices très rapidement a peur des pertes potentielles ou de perdre le peu qu’elle possède.
Ce problème découle d’une bizarrerie psychologique que nous avons tous : notre esprit perçoit les pertes comme ayant un impact deux fois plus important qu’un gain similaire. Cette psychologie affecte tout, y compris les trades que nous faisons.
Si vous voulez faire du trading, acceptez pleinement les pertes et coupez-les lorsque votre plan de trading vous le demande. S’accrocher à un trade ou espérer qu’elle se retourne, c’est votre esprit qui vous fait croire qu’un trade perdant est plus importante qu’elle ne l’est en réalité. Acceptez la perte tant qu’elle est petite et gérable. Et prenez toutes les positions que vous êtes censé prendre. Si vous avez un plan solide et testé, toute perte est raisonnable et fait partie de la réussite d’un trader.
Tant que vos gains compensent vos pertes, il n’y a aucune raison de craindre les pertes. Si vous perdez de l’argent de manière constante, alors il y a une raison d’avoir peur. Utilisez cette peur pour arrêter de trader et améliorer votre plan ou votre psychologie.
Peur de l’inconnu
Les traders professionnels ont un système, et lorsqu’un signal se produit, ils entrent en position. Le novice veut beaucoup de confirmation. Il attend la fin d’un rallye pour acheter, mais à ce moment-là, la tendance s’inverse.
Les nouveaux traders aiment avoir beaucoup d’indicateurs sur leur graphique pour se rassurer, pensant que si plus d’indicateurs s’alignent, cela fournit plus de confirmation de ce qui va se passer. Ces traders ne réalisent pas que de nombreux indicateurs populaires ont des calculs très similaires, qui utilisent le même historique de prix récent de l’actif. Avoir 10 indicateurs ne fournira probablement pas plus d’informations qu’un ou deux.
Concentrez-vous sur quelques éléments clés et c’est tout. Acceptez l’inconnu, ou ne trader pas.
Le syndrome de la loterie
De nombreuses personnes sont touchées par le syndrome de la loterie, c’est-à-dire le désir d’une aubaine. Mais le trading n’est pas comme un billet de loterie. Pour faire un beau trade, vous devez le jouer parfaitement pour en tirer le maximum, et ce n’est jamais facile. De plus, s’il est facile de repérer les grands mouvements a posteriori et de penser aux façons dont vous auriez pu en profiter, en temps réel, il y a des milliers d’actifs parmi lesquels choisir.
Le fait est qu’avoir de la chance avec un gain massif est en fait assez difficile ! Il y a des chances astronomiques d’obtenir un gain massif par le seul hasard. Et sans un plan bien conçu et testé espérer faire fortune sur un ou deux trades relève du hasard.
Évitez de trader pour le gain massif unique. Vous serez ruiné avant de le trouver. Traitez les tendances et collectez des gains réguliers. Même si c’est plus lent, il est beaucoup plus réaliste de devenir riche sur 10 ans en accumulant des bénéfices réguliers que de se lancer dans l’espoir de gagner à la loterie et de ne rien avoir à montrer après plusieurs années.
La recherche de sensations fortes
Des traders sont à la recherche de sensations fortes. Ils ne veulent pas faire le travail nécessaire pour obtenir des gains réguliers, ils préfèrent courir après le frisson de tout obtenir d’un coup. Les joueurs ont tendance à être à la recherche de sensations fortes. Ils peuvent vouloir être des traders prospères, mais leur vraie joie vient des hauts et des bas. Dans ce sens, gagner en constance serait mauvais car cela enlèverait beaucoup de plaisir. Une autre façon pour les gens de s’enthousiasmer est d’essayer constamment quelque chose de nouveau. Ils essaient toujours de recréer l’excitation initiale qu’ils ont eue lorsqu’ils ont placé leur premier trade et qu’ils ne savaient probablement pas ce qu’ils faisaient. Le fait d’essayer constamment quelque chose de nouveau les laisse sur le bord de leur siège pour voir si cela fonctionne. Et même si cela fonctionne, lorsque le système rencontre sa première difficulté, ils partent essayer autre chose. Pour l’amateur de sensations fortes, la constance est une fatalité. Si inconsciemment ils recherchent des sensations fortes, ils continueront à trouver des moyens de rendre leurs trades volatiles pour satisfaire ce besoin. L’amateur de sensations fortes recherche quelque chose à l’extérieur de lui-même pour créer un sentiment à l’intérieur. Les bons traders essaient d’améliorer les choses à l’intérieur d’eux-mêmes. Nous ne pouvons pas contrôler la quantité d’argent qui circule, mais nous pouvons contrôler ce que nous faisons pour l’obtenir en étant cohérent et en suivant un plan sur lequel nous travaillons avec diligence. Si vous avez en vous un chercheur de sensations fortes et que vous souhaitez devenir un trader prospère, trouvez d’autres activités pour satisfaire ce besoin.
Préférence pour l’action
Dans la plupart des emplois, vous aurez des problèmes si vous ne faites rien. Quand nous sommes enfants, nos parents nous disent d’aller jouer ou de faire quelque chose. Nos esprits sont préparés à toujours faire quelque chose. La plupart d’entre nous, qui sommes en bonne santé, nous sentons un peu coupables si nous restons au lit toute la journée et ne faisons absolument rien. Même regarder Netflix, c’est faire quelque chose. Dans le monde réel, un biais d’action peut nous servir, mais en trading, il peut nous nuire. Si un certain temps s’est écoulé et que vous n’avez pas effectué de trade, vous pouvez vous sentir nerveux. Vous avez l’impression qu’ils devraient faire quelque chose. Alors vous regardez plus attentivement, ou peut-être vous regardez les marchés ou les cadres temporels que vous ne traitez pas habituellement.
Le biais d’action nous pousse à agir alors qu’aucune action n’est nécessaire. Parfois, rien ne vaut la peine d’être tradé, et nous devons être d’accord avec cela. Agir lorsqu’il n’y a pas de bonnes opportunités signifie que nous risquons inutilement notre capital sur de mauvais trades. Cela signifie que nous pouvons avoir moins de capital à utiliser pour les bonnes opportunités qui se présentent. En prenant des positions que nous savons que nous ne devrions pas prendre, mais que nous nous sentons obligés de prendre à cause du biais d’action, nous utilisons également de l’énergie mentale. Il est plus que probable que ces mauvais trades ne fonctionneront pas, et vous pouvez être certain que vous vous en voudrez d’avoir pris inutilement des trades de mauvaise qualité. Le fait d’être en colère contre soi-même ou d’être de mauvaise humeur peut affecter d’autres opportunités – nous ne serons peut-être pas aussi concentrés lorsque la prochaine opportunité se présentera, ce qui pourrait nous faire manquer un bon trade.
Trader lorsque votre plan vous dit de le faire. Profitez du luxe de ne pas avoir à faire quoi que ce soit lorsque aucune opportunité ne se présente. Un bon trader est un trader patient.
Le biais de la mémoire à court terme
Le temps a le don d’estomper les expériences lointaines, mais les événements récents peuvent être difficiles à oublier. Le biais de mémoire à court terme consiste à laisser le résultat des trades récents affecter notre prochain trade. Supposons que vous venez de subir deux pertes consécutives. Ce n’est pas très grave dans l’ensemble, et il se peut même qu’il s’agisse d’excellents trades qui n’ont pas fonctionné. Mais ces deux pertes vous ont fait remettre en question vos méthodes. Vous finissez peut-être par sauter le trade suivant, qui finit bien sûr par être gagnant, ou vous êtes nerveux pendant le trade suivant et vous finissez par faire une erreur.
D’un autre côté, vous venez peut-être d’enchaîner plusieurs gains. Vous vous sentez invincible et quoi que vous fassiez, vous allez gagner. Profitez de ce sentiment tant qu’il dure, mais ne le laissez pas vous monter à la tête au point de faire quelque chose de stupide comme risquer trop.
Un trade passé ne doit avoir aucun effet sur les trades futures. Le marché ne se soucie pas de savoir si vous venez de gagner, de perdre ou de rester sur la touche. Il continuera à faire son travail quoi qu’il arrive.
Le biais d’action nous affecte également dans les conditions du marché financier. Si la journée d’hier a été volatile, nous abordons souvent la journée du lendemain avec de forts préjugés en nous attendant à une autre journée comme celle d’hier. Nous pouvons nous attendre à un grand mouvement à tout moment, même si le marché financier évolue tranquillement aujourd’hui. De même, si le prix a été calme ces derniers jours et qu’aujourd’hui il y a d’énormes mouvements, nous nous sentons souvent mal équipés pour nous adapter au nouvel environnement. Nous prenons en compte les événements récents et formons des attentes sur ce qui devrait se passer aujourd’hui en fonction de ces événements passés. Cela peut fonctionner parfois, mais pas toujours. Soyez ouvert à tout ce que le marché vous offre, au lieu de penser qu’aujourd’hui sera comme hier.
Réalisez qu’un seul trade n’a pas beaucoup d’importance. Maintenez un risque relativement faible sur chaque trade. Cela signifie qu’une seule perte ou un seul gain ne va pas faire ou défaire votre succès en trading, mais que sur de nombreuses trades vous allez réussir et garder le risque géré.
Restez concentré sur le présent. N’essayez pas d’oublier les trades passés, impliquez-vous simplement dans l’analyse de l’action actuelle des prix afin de prendre les nouveaux trades pour ce qu’ils sont et de ne pas être biaisé par le passé.
Si vous vous surprenez à former des opinions fortes pendant la journée, prenez du recul et demandez-vous si cela ne vous nuit pas. Les opinions fortes peuvent nous rendre aveugles à d’autres opportunités. Si nous pensons que le prix doit monter, nous risquons de continuer à lutter contre une tendance baissière et de perdre, alors que nous pourrions simplement faire confiance à ce que le prix nous dit et faire des profits sur le côté court.
Biais de disponibilité
Vous accumulez beaucoup d’informations sur un sujet donné et vous pensez que ce que vous avez trouvé est vrai, mais vos sources étaient faussées. Par exemple, vous recherchez sur Google les résultats de la recherche « traders à succès » et en trouvez des centaines. Vous commencez à croire que le trading est facile parce que beaucoup de gens y réussissent. Une autre personne recherche sur Google « pourquoi le day trading est impossible », trouve des centaines d’articles et commence à croire que le day trading n’en vaut pas la peine. Aucune des deux croyances n’est exacte, quel que soit le nombre d’articles lus sur le sujet en question. La vérité se situe quelque part au milieu… en fait, beaucoup de personnes perdent et quelques-unes réussissent.
Le biais de disponibilité est également créé par une expérience limitée. Il se trouve que votre ami est un trader qui réussit, et c’est tout ce que vous avez à faire. Comme vous ne connaissez pas beaucoup de personnes qui ont essayé de trader, et que la seule personne que vous connaissez qui l’a fait a réussi, vous pensez que le trading est facile. Une autre personne connaît 5 personnes qui ont essayé le trading mais aucune d’entre elles n’a réussi. Elle n’essaye pas le trading parce que tous les exemples qui lui viennent à l’esprit sont négatifs. Des informations et une expérience limitées peuvent conduire à des croyances fortes qui ne sont pas exactes.
Tant que nous ne recevons pas d’informations de différentes sources, notre perception sera toujours biaisée en fonction de ce que nous avons déjà vu/entendu/expérimenté. Nos perceptions peuvent également être faussées par la question à laquelle nous avons cherché à répondre à l’origine : « Est-ce que X fonctionne ? » ou « Est-ce que X ne fonctionne pas ? ». Quelle que soit la quantité d’informations que nous recueillons, tant que nous n’aurons pas examiné un large éventail d’expériences et de points de vue sur ces deux questions, nous ne serons pas plus près de trouver une réponse crédible.
Les expériences agréables ou désagréables, y compris celles dont d’autres personnes nous parlent, peuvent nous amener à agir (ou à ne pas agir) d’une manière différente que si nous étions totalement neutres face à la situation.
Vous achetez un livre de trading et commencez à utiliser l’une des stratégies proposées. Vous perdez trois trades d’affilée, vous pensez que le livre ne vaut rien et vous partez à la recherche d’un autre livre. Vous vous souvenez des trois exemples de trades perdus et vous prenez une décision en fonction de cela.
Dans le trading, nous aurons des périodes de perte. Pour maintenir le cap et gagner en régularité (ce qui inclut toujours beaucoup de trades perdants), vous ne pouvez pas vous fier à des échantillons de données petits ou biaisés. Si je vous montrais 100 de mes trades, vous verriez des séries de gains et des séries de plusieurs pertes consécutives. Vous verriez aussi des périodes où il y a des victoires, des victoires, des défaites, des victoires, des défaites, et ainsi de suite. Si vous ne prenez que 5 trades, vous pourriez connaître au hasard une série de gains, une série de pertes ou une combinaison des deux. Si vous vous fiez à un petit échantillon de données, vous aurez une fausse perception de ce que 100 ou 1000 trades peuvent produire.
Voici un autre exemple. Vous entendrez souvent les gens dire « Laissez vos gagnants courir ». Cela semble être un bon conseil, à première vue, et vous l’avez probablement entendu souvent, donc cela doit être vrai. Mais cette phrase peut être destructrice si vous n’avez pas de plan pour prendre des bénéfices à un moment donné.
Remarquez tout biais de disponibilité pendant que vous tradez, et il se peut que vous deviez vraiment y réfléchir. Il s’agit généralement de pensées/croyances (que vous n’avez jamais vraiment remises en question) qui vous viennent à l’esprit et qui vous font dévier de votre plan. Déterrez ces pensées et croyances et examinez-les, puis discréditez-les en faisant preuve de raison et de calcul. Définissez comment vous allez gérer le biais de disponibilité maintenant que vous savez qu’il ne vous sert pas.
Nous sommes généralement aveuglés par nos propres expériences jusqu’à ce que nous nous ouvrions à d’autres possibilités.
